Zloženie fondu podľa druhov aktív (k 28. 4. 2006)

Akcie 12,2 %

Dlhopisy 21,1 %

Peňažný trh 66,7 %

Teritoriálne rozloženie investície

Najvýznamnejšie aktíva

Akcie Podiel

IShares DJ Euro Stoxx 50 2,61 %

IShares MSCI Japan Index Fund 2,03 %

DAXEX 1,86 %

SPDR Trust Series 1 1,70 %

Lyxor ETF DJ euro Stoxx 50 0,87 %

Dlhopisy Podiel

Štátne dlhopisy SR 14,53 %

Goldman Sachs 2,07 %

HSBC 1,72 %

Ako sa zhodnotil majetok

Hodnota dôchodkovej jednotky:

k 18. máju 2005: 1,0030 Sk k 18. máju 2006: 1,0354 Sk

Ročný nominálny výnos: 3,23 %

Čo najviac ovplyvnilo výnos

l Investície v súčasnosti strácajú pre rast úrokových sadzieb a pokles cien dlhopisov a výrazný pokles cien na akciových trhoch. Investovanie v penzijnom systéme je však dlhodobé a súčasné poklesy na trhoch sú príležitosťou na nákupy, ktoré prinesú výnosy do budúcnosti.

- Vyvážený dôchodkový fond

Zloženie fondu podľa druhov aktív (k 28. 4. 2006)

Akcie 8,1 %

Dlhopisy 20,7 %

Peňažný trh 71,2 %

Teritoriálne rozloženie investície

Najvýznamnejšie aktíva

Akcie Podiel

IShares DJ Euro Stoxx 50 1,99 %

IShares MSCI Japan Index Fund 1,74 %

DAXEX 1,02 %

SPDR Trust Series 1 1,00 %

Lyxor ETF DJ euro Stoxx 50 0,64 %

Dlhopisy Podiel

Štátne dlhopisy SR 12,19 %

Goldman Sachs 2,37 %

Volkswagen 2,06 %

HSBC 0,99 %

Ako sa zhodnotil majetok

Hodnota dôchodkovej jednotky:

k 18. máju 2005: 1,0030 Sk k 18. máju 2006: 1,0343 Sk

Ročný nominálny výnos: 3,12 %

Čo najviac ovplyvnilo výnos

l Fond by mal dlhodobo investovať, preto nie je možné držať peniaze len v peňažných úložkách. Tieto investície v súčasnosti strácajú pre rast úrokových sadzieb a pokles cien dlhopisov a výrazný pokles cien na akciových trhoch.

- Konzervatívny dôchodkový fond

Zloženie fondu podľa druhov aktív

Peňažný trh 85,9 %

Dlhopisy 14,1 %

Najvýznamnejšie aktíva - dlhopisy

Štátne dlhopisy SR 9,6 %

Goldman Sachs 1,3 %

B.O.F.07 1,2 %

Merrill Lynch 0,9 %

Ako sa zhodnotil majetok

Hodnota dôchodkovej jednotky:

k 18. máju 2005: 1,0032 Sk k 18. máju 2006: 1,0372 Sk

Ročný nominálny výnos: 3,38 %

Čo najviac ovplyvnilo výnos

l vývoj úrokových sadzieb na peňažnom a dlhopisovom trhu a najmä nízky objem majetku vo fonde

Personálne zmeny v spoločnosti

l v marci 2005 sa stal novým predsedom dozornej rady Dick Okhujisen, v novembri 2005 bol za predsedu predstavenstva vymenovaný Frans van der Ent, po zlúčení ING s DSS Sympatia Pohoda sa novým členom dozornej rady stal Vladimír Rajčák

Zmeny od začiatku roka

l 31. decembra 2005 sa DSS Sympatia - Pohoda zlúčila s ING DSS