Spriemerovanie aktív
Namiesto jednorazovej vysokej investície na začiatku, nakupovať pravidelne po častiach. Investor, ktorý sporí, nie je vystavený takej miere poklesu ako jednorazový investor.
Dodržanie investičného horizontu
Každý zo základných typov fondov má stanovený svoj odporúčaný investičný horizont. Tak ako sú peňažné fondy vhodné na krátkodobé investície, pri dlhodobých investíciách sú vhodnejšie akciové fondy. Relatívne vysoká rizikovosť akciových fondov z krátkodobého hľadiska sa totiž v čase rozkladá a čím dlhšie je obdobie investovania, tým menší vplyv na jej hodnotu majú krátkodobé výkyvy na akciových trhoch. Podmienkou je však dodržanie dostatočne dlhého a vopred stanoveného investičného horizontu.
Vhodný výber druhov fondov
Čo ak pokles fondov zastihne klienta v poslednej fáze jeho sporenia a spôsobí straty, ktoré z hľadiska času už nebude možné zvrátiť a napraviť?
Riešením je využitie fáz sporenia. Kapitalizačná fáza je určená predovšetkým na dosiahnutie maximálneho rastu. V tejto fáze sa odporúča investovať prevažne do akciových fondov. Stabilizačná fáza má za cieľ tento rast zafixovať. Investície je vhodné presunúť do konzervatívnych nástrojov, dlhopisových fondov a v poslednej fáze aj fondov peňažného trhu.
Investor by mal teda v poslednej fáze svojho investičného životného poistenia presunúť svoju investíciu do konzervatívnejších druhov fondov.
Vhodný výber portfólia
Na zníženie rizikovosti vplýva aj zloženie portfólia počas kapitalizačnej fázy. Ak akcie nesú vysoký výnos pri vysokom riziku, dlhopisy naopak majú nízke riziko, ale aj podstatne nižší poten-ciál výnosu. Platí vzťah: ak je zložené portfólio v pomere 80 percent akcii a 20 percent dlhopisov, výnosovosť sa zníži len mierne, avšak rizikovosť klesne podstatne.
Výber správcu fondov
Jedným z ďalších faktorov ovplyvňujúcich riziko investovania je výber správcu fondov. Rating poisťovne je veľmi dôležitý, avšak v prípade investičného životného poistenia je oveľa dôležitejší spôsob práce a postavenie správcu fondov na finančnom trhu.
Dušan Hermys
SFM Direct
